שאלה ! הנך משמש כאנליסט בחברת ההשקעות "מיטבים" בע"מ . לאחר ניתוח כלכלי שערכת , הנך צופה כי בשנה הבאה עלול המשק להיקלע למיתון כלכלי , לצמיחה מבוקרת או לפריחה כלכלית . עפ"י ציפיותיך , ישנה הסתברות זהה לכל אחד ממצבי הטבע . להלן נתונים לגבי תשואת תיק השוק , מניה , A ואיגרת חוב ממשלתית , כתלות בכל אחד ממצבי הטבע השונים נדרש : א . חשב את תוחלת התשואה ואת סטיית התקן של תיק השוק , והצג את משוואת ה- CML במשק . ב . חשב את תוחלת התשואה ואת סטיית התקן של משקיע המחלק את כספו באופן שווה בין תיק השוק ובין אג"ח ממשלתית . ג . חשב את הביטא של מניה . A ד . חשב את תוחלת התשואה הנדרשת ממניה A עפ"י מודל . CAPM-r \ ה . האם תיתכן מניה B בעלת תוחלת תשואה של ? 5 ° / 0 נמק . שאלה 2 ידוע כי תיק יעיל המשקיע 30 % מנכסיו בתיק השוק , מניב תוחלת תשואה של 7 ° / 0 וסטיית תקן של . 5 % כמו כן , הנח כי = תשואת נכס חסר סיכון במשק הנה . 4 % כל הנחות מודל CAPM-r \ מתקיימות במלואן . נדרש : א . מצא את תוחלת התשואה ואת סטיית התקן של תיק השוק . ב . הצג את משוואת ה- SML ואת משוואת ה- CML במשק . ג . נתון כי למניה מסוימת תוחלת תשואה...
אל הספר